Launch App
Vào tháng 9 năm 2022, Ethereum đã chuyển đổi thành công từ cơ chế đồng thuận Proof of Work sang Proof of Stake. Được mệnh danh là 'Sự hợp nhất', quá trình chuyển đổi sang PoS của Ethereum đã đặt nền tảng cho tính bảo mật mạnh mẽ hơn, khả năng mở rộng tốt hơn và vô số tùy chọn Stake Ethereum mới để các nhà đầu tư tận dụng.
Proof of Work, được Bitcoin phổ biến, là một cơ chế đồng thuận sử dụng sức mạnh băm từ các công cụ khai thác tiền điện tử để bảo đảm các giao dịch trên blockchain. Quá trình này đòi hỏi một lượng lớn năng lượng và phần cứng máy tính chuyên dụng để khai thác tiền điện tử.
Ngược lại, Proof of Stake sử dụng vốn bị khóa để khuyến khích hành vi phù hợp nhằm bảo mật các chuỗi khối. Thay vì tiêu tốn năng lượng và phần cứng máy tính để kiếm tiền điện tử, Proof of Stake sử dụng tiền Stake làm tài sản thế chấp để khuyến khích những người Stake làm việc vì lợi ích tốt nhất của mạng.
Stake Ethereum hoạt động bằng cách khóa tiền trên chuỗi đèn hiệu của Ethereum để đổi lấy phần thưởng Stake. Phần thưởng được tạo ra từ phí giao dịch và phát thải token, thường dao động từ 3% đến 5%.
Stake Ethereum trực tiếp đòi hỏi vốn đáng kể (32 ETH), cũng như kiến thức kỹ thuật và yêu cầu phần cứng. Bằng cách Stake ETH trực tiếp, bạn hỗ trợ phân cấp Ethereum và có khả năng kiếm được phần thưởng cao hơn so với việc Stake thanh khoản.
Rào cản gia nhập cao như vậy khiến hầu hết các cá nhân khó có thể tham gia trực tiếp vào việc Stake ETH. May mắn thay, dịch vụ staking thanh khoản đã nổi lên như một giải pháp thay thế dễ tiếp cận hơn nhiều đối với người dùng thông thường.
Các giao thức stake thanh khoản sử dụng những cải tiến mới để giảm đáng kể các rào cản đối với việc stake ETH. Với phương pháp này, người dùng có thể stake bất kỳ số lượng ETH nào để bắt đầu kiếm phần thưởng.
Quá trình này ít đáng sợ hơn nhiều so với tên gọi của nó:
Việc phát hành LST cho phép người dùng kiếm tiền từ việc stake ETH mà không cần phải hy sinh quyền kiểm soát vốn của mình. Người dùng có thể tham gia mà không cần phải khóa vốn trong một khoảng thời gian định trước. Hơn nữa, những người đặt LST của họ hoạt động thông qua các giao thức DeFi khác có thể gộp lợi nhuận của họ.
Bản chất toàn diện của token stake thanh khoản đã chứng kiến lĩnh vực này phát triển nhanh chóng trong DeFi. Đây hiện là lĩnh vực DeFi lớn nhất tính theo tổng giá trị bị khóa, với hơn 44 tỷ USD tài sản được gửi vào các giao thức stake thanh khoản.
Phần thưởng Stake Ethereum khác nhau giữa các giao thức. Tuy nhiên, người dùng thường có thể mong đợi kiếm được lợi nhuận trong khoảng 3 - 5%.
Tính đến tháng 5 năm 2024, stETH của Lido mang lại lợi suất 2,9%. rETH của Rocket Pool hiện mang lại 2,8% APY. Trong khi đó, sfrxETH của Frax Finance cung cấp APY 3,1%
Để so sánh, việc chạy nút trình xác thực của riêng bạn tạo ra khoảng 3,7% APY. Mặc dù con số này cao hơn đáng kể nhưng điều quan trọng cần nhớ là việc chạy một nút cần đầu tư 32 ETH. Nếu bạn đang muốn kiếm phần thưởng Stake cao hơn mà không cần duy trì trình xác thực của riêng mình, bạn có thể chọn công cụ tổng hợp Stake thanh khoản, chẳng hạn như OETH.
Origin Ether (OETH) là token stake thanh khoản ETH hàng đầu được cung cấp bởi Origin Protocol. OETH khai thác hoạt động Stake của Beacon Chain, nâng cao lợi nhuận thông qua các ưu đãi SSV và chiến lược DeFi đã được kiểm toán.
Ngay cả khi lợi suất Stake bị nén, giao thức vẫn mang lại 4% APY kéo dài 30 ngày. Điều này có nghĩa là những người Stake được hưởng lợi nhuận cao hơn khoảng 30% so với lợi nhuận mà stETH của Lido hiện đang cung cấp.
OETH được hỗ trợ hoàn toàn bởi dự trữ ETH, có thể được theo dõi trên trang phân tích Origin Ether. Người dùng có thể gửi bất kỳ số lượng ETH nào để tạo ra giá trị OETH tương đương, theo giá ETH.
Nhà giao dịch có thể sử dụng OETH giống như bất kỳ token nào khác, đảm bảo rằng người dùng có toàn quyền kiểm soát vốn của mình. Thiết kế độc đáo của OETH cũng mang đến trải nghiệm người dùng liền mạch ấn tượng. Giao thức giải ngân trực tiếp lợi nhuận vào ví của chủ sở hữu mà không cần gộp lãi thủ công. Kết quả là, người dùng được hưởng lợi tiết kiệm thời gian và tránh phí giao dịch quá mức.
Một trong những chiến lược chính của OETH là sử dụng dự trữ để cung cấp thanh khoản cho các nhóm trên Curve, sàn giao dịch phi tập trung lớn nhất trong DeFi. Thanh khoản được cung cấp tạo ra lợi nhuận dưới dạng phí giao dịch.
Vì việc này được thực hiện thông qua Convex Finance nên các khoản dự trữ này cũng kiếm được mã thông báo phần thưởng dưới dạng CVX.
Bằng cách Stake OGN, người dùng nhận được quyền biểu quyết và quyền kinh tế dưới dạng xOGN. Điều này cho phép chủ sở hữu đề xuất thay đổi và bỏ phiếu hàng tuần về việc phân bổ quỹ. Đồng thời, người dùng được hưởng APY hai chữ số trên OGN đã đặt cọc của họ.
Giống như bất kỳ khoản đầu tư nào, việc Stake Ethereum đều tiềm ẩn rủi ro. Điều quan trọng là phải thực hiện nghiên cứu sâu rộng trước khi quyết định theo đuổi việc Stake.
Stake Ethereum trực tiếp phù hợp nhất với người dùng có nguồn lực và trình độ kỹ thuật cao. Rất may, việc stake thanh khoản khiến quá trình này trở nên dễ dàng hơn nhiều.
Với các dịch vụ như OETH, người dùng có thể giữ quyền kiểm soát khoản đầu tư của mình mà không phải hy sinh lợi nhuận. Trong trường hợp của OETH, lợi nhuận này vượt xa mức Stake thuần túy và các giao thức LST khác.
Lượng ETH Stake vào mạng đã tăng đều đặn bất chấp sự không chắc chắn rộng hơn, chứng tỏ sức mạnh của ngành. Trong những tháng gần đây, tỷ lệ nguồn cung ETH được đặt vào mạng đã tăng từ 20% lên hơn 25%. Để so sánh điều này, hầu hết các chuỗi PoS đều thấy có tới 40% số token của họ được Stake.
Vì ETH hiện đang giảm phát nên cuộc đua tích lũy chưa bao giờ cấp bách hơn thế. Đi sâu vào hệ sinh thái Origin Ether và tìm hiểu cách bạn có thể tích lũy ETH nhanh hơn: app.oeth.com
